“Debate por la propuesta de nuevo retiro de los fondos de las AFPs, el único camino es la reforma del sistema de pensiones”

 

A raíz de la situación provocada por la pandemia del Covid 19 y sus severas consecuencias, se aprobaron leyes que permitieron hacer retiros de los fondos de depósitos de los afiliados a las Afps destinadas a aliviar las economías de los afiliados que se encontraban afectados por el desempleo, cierre de negocios y por los gastos generados por la pandemia. Con la nueva coyuntura donde se ha pasado la tercera ola de la pandemia, cuando empezaba el proceso de recuperación de la economía, esta ha sido afectada por factor externo como es la guerra entre Rusia y Ucrania que ha originado afección en la economía mundial por la aparición de la inflación y un factor interno que se refiere a la pugna política entre el poder ejecutivo y poder legislativo ,que agrava la situación en cuanto a la estimulación de la inversión privada , muy necesaria en esta coyuntura. Ante la situación de la inflación en el país, con el incremento del costo de la canasta familiar básica, en un escenario donde el consumo esta reduciendo, el poder legislativo esta presentando un nuevo proyecto de retiro donde se permitiría retirar hasta s/.13 800 de su fondo, por lo cual a continuación presentó un análisis de la situación desde la perspectiva de todos los involucrados en el proyecto ley.

Afiliados

La situación del afiliado es de disconformidad , en primer lugar , la ley obliga a que una parte del sueldos vaya  a ser utilizada con fines previsionales es decir contar con una pensión para afrontar los gastos posterior a tu jubilación , en este sentido resulta importante resaltar que el tema previsional es importante en el caso que existan diversos productos y servicios que permitan al afiliado elegir cual es de su mejor conveniencia , sin embargo en el caso peruano solo contamos dos alternativas ,el caso del sistema nacional de pensiones , el cual el dinero de todos los afiliados van a una sola bolsa y después es repartido , con montos de jubilación promedio de 500 soles que no le permite afrontar los gastos de la canasta básica familiar , por lo cual no cumple el objetivo de dar una pensión adecuada de jubilación , e inclusive el Estado tiene que subvencionar las pensiones que no pueden ser asumidas con los aportes de los afiliados. Con respecto al sistema privado de pensiones con las Afps, la disconformidad con su servicio se vincula al tema de compartir riesgos , recordemos que con las afps , a diferencia del sistema nacional de pensiones , cada afiliado cuenta con su cuenta individual de capitalización , y puede acceder a 3 tipos de fondos de acuerdo al nivel de riesgo que desee asumir , sin embargo el problema se vincula a que la AFP , quien administra los fondos , no asume riesgo alguno , pues sea el caso que los fondos han registrado ganancias o pérdidas , ellos siguen cobrando su comisión por administrar los fondos , es por ello en escenarios desfavorables donde las inversiones que realiza con los fondos de los afiliados sufren pérdida , ellos siguen manteniendo sus ingresos óptimos , una regla de juego que debe ser corregida , las afps deben garantizar una rentabilidad mínima en caso de incurrir las pérdidas , la afp debe compartir la pérdida con el afiliado , adicionalmente ser más rígido en cuanto a los grupos económicos propietarios , pues no debería ser utilizados los fondos de los afiliados en financiamiento de las empresas del mismo grupo económico propietario de las afps , obviamente se financia a tasas bajas que no resultan favorables para los afiliados. En resumen, ambas propuestas que maneja el afiliado tienen fuertes debilidades, por lo que ellos evalúan mejores rendimientos utilizando esos fondos, los menos riesgosos en plazos fijos en entidades financieras, amortización o cancelación de deudas y el emprendimiento, para quienes quieren asumir más riesgo. Desde la perspectiva del afiliado, los esquemas de pensión público o privada son ineficientes e injustos, realizando un análisis de su costo de oportunidad, esos fondos resultan mejor siendo utilizados en otros fines.

AFPs

Las AFPs se esfuerzan por mejorar su imagen ante el afiliado, sin embargo, su imagen está bastante deteriorada, en el escenario en el que nos encontramos de incertidumbre por las consecuencias de la guerra entre Rusia y Ucrania, se espera que las inversiones donde se encuentra los dineros de los afiliados en los próximos meses experimenten pérdidas, por lo que su imagen siga cayendo. El esquema de negocio es el que toda empresa quisiera tener, con poca responsabilidad ante el afiliado, solo se limitan a indicar que debido a diversos eventos se producen pérdidas en sus fondos, que son estacionarios y que esos fondos se recuperarán, mientras que sus ingresos y rentabilidad año con año mejoran, algo que incrementa la disconformidad de los afiliados y por lo tanto afecta su imagen. Es importante que se amplíen las posibilidades previsionales, abandonar este oligopolio previsional que afecta severamente a los afiliados, algo fundamental que debe ser reflejado en la reforma del sistema de pensiones. Es importante resaltar que la principal critica que viene difundiendo es el resquebrajamiento de las pensiones con los afiliados al momento de jubilarse y el otro se vincula con un posible incremento de la inflación.

Estado

El poder legislativo que viene impulsando este proyecto ley, sin embargo, debe esmerarse en atender con urgencia la reforma del sistema de pensiones.

La Superintendencia de Banca y Seguros y el Banco Central de Reserva del Perú, se muestran en contra de las iniciativas argumentando que afectan a las futura pensiones de los jubilados.

Es importante resaltar que la disconformidad con respecto al sistema de pensiones por parte de los afiliados se incrementó principalmente en la pandemia del covid 19, siendo un descuido por parte del gobierno y sus entes vinculados, la no atención de este tema tan crucial.

Por un lado, es cierto que se atenta contra las pensiones futuras, sin embargo, el afiliado muestra fuertes argumentos para demostrar que el sistema privado de pensiones es un fracaso para ellos, pero un éxito para los propietarios de las Afps, algo que transgrede el objetivo del sistema de pensiones que busca pensiones que satisfagan las necesidades primarias de los afiliados cuando se jubilen. , para ello se requiere formar un sistema de pensiones que permita tener varias alternativas con servicios y productos que le garanticen rendimientos adecuados donde el riesgo sea compartido con las empresas administradoras de los fondos.

En esta coyuntura parece inevitable que se apruebe el retiro de los fondos de pensiones, las críticas dirigidas por el sistema de afps, Banco Central de Reserva del Perú y la Superintendencia de Banca y Seguros al proyecto, olvida las necesidades de los afiliados, quienes son los principales protagonistas de la ecuación, esa misma indiferencia que mostraban esas instituciones en los momentos en la cual , los afiliados perdían rentabilidad , han generado que sus afirmaciones pasen desapercibidas por gran porcentaje de los afiliados.

En resumen, los afiliados han perdido el estímulo y la confianza para ahorrar en el sistema previsional debido al fracaso del sistema, al aprobarse esta medida es probable que gran porcentaje de los afiliados, opten por retirar los fondos, la confianza se perdió en las afps y no habido una respuesta por parte de ellas para recuperarla, el único camino es la reforma del sistema de pensiones.